o:28384 Jednofaktorski model za stope neizmirenja po tipovima kredita sr Rezime: U radu se istražuje veza između stopa neizmirenja po tipovima kredita i sistemske komponente kreditnog rizika. Ova veza je opisana linearnim modelom koji kombinuje uticaj sistemske i idiosinkratske komponente kreditnog rizika. Sistemska komponenta je latentni faktor koji direktno zavisi od agregatne stope neizmiren- ja svih kredita, dok idiosinkratska komponenta utiče na specifične varijacije stope neizmirenja za pojedi- načne tipove kredita. Transformacijom opservabilnih veličina model se ekonometrijski može predstaviti kao mešoviti linearni model, a sistemska i idiosinkratska komponente predstavljaju, redom, nagib i odsečak koji su specifični za svaki tip kredita ponaosob. Predloženi model je ilustrovan na panelu podataka o plasmani- ma u statusu neizmirenja Udruženja banaka Srbije. Dobijeni rezultati pokazuju veoma visoku moć modela da objasni prosečne stope neizmirenja svih tipova kredita. Agregatna stopa neizmirenja stoga igra ulogu jedinstvene sistemske komponente koja jednostavno oponaša uticaje stvarnih makroekonomskih faktora rizika bez potrebe za eksplicitnim modeliranjem ove veze. Ključne reči: kreditni rizik, stopa neizmirenja, sistemski faktori, mešoviti linearni model 1552099 10.5937/bankarstvo2102088B 1552101 1451-4354 2023-03-27T11:29:45.799Z 44 no 46 Miloš Božović Univerzitet u Beogradu Ekonomski fakultet 1544295 0000-0002-5087-1977 application/pdf 337382 https://phaidrabg.bg.ac.rs/o:28384 no yes 15 70 92000001 11A03 Bankarstvo 50 2 88 100 2021